Оцените динамику показателей финансовой устойчивости по данным аналитического баланса организации

Показатели, характеризующие финансовую устойчивость
Показатели 31.12.2012, тыс. руб. 31.12.2013, тыс. руб. 31.12.2014, тыс. руб. Абсолютное изменение, тыс. руб. (2013 и 2014 г) Относительное изменение, % (2013 и 2014 г.) Абсолютное изменение, тыс. руб. (2013 и 2014 г) Относительное изменение, % (2013 и 2014 г.)
1
2 3 4 5 4 5
Собственный капитал 282 463 286 012 298 360 12 348 4,32% 3 549 101,26%
Внеоборотные активы 326 190 379 188 358 716 -20 472 -5,40% 52 998 116,25%
Собственные оборотные средства -43 727 -93 176 -60 356 32 820 -35,22% -49 449 213,09%
Оборотные активы 65 098 97 927 89 185 -8 742 -8,93% 32 829 150,43%
Коэффициент обеспеченности СОС -0,672 -0,951 -0,677 0,275 -28,87% -0,280 141,65%
Коэффициент отношения дебиторской задолженности к совокупным активам 0,124 0,148 0,159 0,011 7,49% 0,024 119,42%
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств 0,385 0,416 0,501 0,085 20,45% 0,031 108,01%
Коэффициент финансовой автономии 0,722 0,600 0,666 0,066 10,97% -0,122 83,15%
Коэффициент маневренности -0,147 -0,326 -0,214 0,112 -34,41% -0,179 222,29%
При анализе динамики показателей финансовой устойчивости были проанализированы следующие показатели:
– Собственный капитал
– Внеоборотные активы
– Собственные оборотные средства
– Оборотные активы
– Коэффициент обеспеченности СОС
– Коэффициент отношения дебиторской задолженности к совокупным активам
– Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
– Коэффициент финансовой автономии
– Коэффициент маневренности.
В результате анализа динамики показателей финансовой устойчивости можно сделать следующие выводы.
Коэффициенты финансовой устойчивости характеризуют степень защищенности интересов инвесторов, имеющих долгосрочные вложения в компанию. Они отражают способность Общества погашать долгосрочную задолженность.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, рассчитанный в соответствии с Правилами проведения арбитражным управляющим финансового анализа, определяет степень обеспеченности Общества собственными оборотными средствами, необходимыми для его финансовой устойчивости.
Согласно существующим методикам финансового анализа для коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами установлено минимальное значение 0,1, а рекомендуемое – около 0,5.
По состоянию на 31.12.2013 значение данного показателя составляет -0,951 и увеличивается к 31.12.2014 до -0,677, что указывает на отсутствие у Общества минимально допустимого количества собственных оборотных средств, и, следовательно, зависимость Общества от заемных ресурсов.
Показатель отношения дебиторской задолженности к совокупным активам рассчитан в соответствии с Правилами проведения арбитражным управляющим финансового анализа и показывает долю суммарной дебиторской заложенности в совокупных активах Общества. Рекомендации о нормативном значении данного коэффициента отсутствуют.
Данный показатель за 2014 год незначительно вырос и составил 0,159. Высокое значение данного показателя свидетельствуют об очень большой доле дебиторской задолженности в структуре активов Общества, высокой зависимости деятельности Общества от динамики дебиторской задолженности.
Значение коэффициента соотношения заемных и собственных средств на протяжении рассматриваемого периода выросло с 0,416 на 31.12.2013 до 0,501 на 31.12.2014. Значение показателя на протяжении всего рассматриваемого периода в разы не превышает максимально допустимый норматив (0,7), что указывает на среднюю зависимость Общества от заемных средств.
Коэффициент финансовой автономии в 2014 году, изменился от 0,6 (на 31.12.2013) до 0,666 (на 31.12.2014).
Таким образом, анализ коэффициентов финансовой устойчивости выявил минимальную обеспеченность собственными оборотными средствами, высокую зависимость Общества от динамики дебиторской задолженности и заемных средств….